Το αμοιβαίο κεφάλαιο επενδύει σε χρεωστικούς τίτλους (δηλ.γραμμάτια, ομόλογα, πιστοποιητικά, κ.λπ.) οι οποίοι εκφράζονται σε νομίσματα χωρών μελών του Οργανισμού Οικονομικής Συνεργασίας και Ανάπτυξης (ΟΟΣΑ), οι οποίες είναι οικονομικά αναπτυγμένες και χαρακτηρίζονται από πολιτική σταθερότητα. Επενδύουμε σε χώρες για τις οποίες είμαστε σε θέση να εκτιμήσουμε τους ειδικούς πολιτικούς και οικονομικούς κινδύνους και σε χώρες που έχουν δρομολογήσει ορισμένες οικονομικές μεταρρυθμίσεις. Οι εκδότες των χρεωστικών τίτλων είναι κατά κύριο λόγο εγκατεστημένοι σε αναπτυσσόμενες χώρες χαμηλού και μεσαίου εισοδήματος (αναδυόμενες αγορές). Επενδύουμε σε χρεωστικά μέσα της Νότιας και Κεντρικής Αμερικής (συμπεριλαμβανομένης της Καραϊβικής), της Κεντρικής και Ανατολικής Ευρώπης, της Ασίας, της Αφρικής και της Μέσης Ανατολής. Στόχος μας είναι η επίτευξη, σε χρονικό ορίζοντα αρκετών ετών, επιδόσεων υψηλότερων του δείκτη αναφοράς JP Morgan EMBI Global Diversified hedged (EUR).

Ο δείκτης αναφοράς αντιπροσωπεύει ευρέως το επενδυτικό φάσμα. Διαχειριζόμαστε ενεργά το αμοιβαίο κεφάλαιο μέσω της κατανομής χωρών, της τοποθέτησης στην καμπύλη και της επιλογής ομολόγων. Το χαρτοφυλάκιο χαρακτηρίζεται από διαφοροποίηση ως προς τις χώρες και τα χρηματοοικονομικά μέσα. Η σύνθεση χαρτοφυλακίου μπορεί να αποκλίνει ουσιωδώς από τον δείκτη αναφοράς. Όσον αφορά αυτήν την ειδική αντισταθμισμένη κατηγορία μετοχών, εφαρμόζουμε μια στρατηγική αντιστάθμισης συναλλαγματικού κινδύνου. To νόμισμα βάσης του επιμέρους αμοιβαίου κεφαλαίου είναι το δολάριο ΗΠΑ (USD). Με την αντιστάθμιση του κινδύνου που σχετίζεται με αυτή την κατηγορία μετοχών, έχουμε ως στόχο την ανταλλαγή του νομίσματος βάσης του επιμέρους αμοιβαίου κεφαλαίου (USD) με το νόμισμα βάσης αυτής της κατηγορίας μετοχών που είναι το ευρώ (EUR). Η αντιστάθμιση συναλλαγματικού κινδύνου συνίσταται στην ανάληψη μιας αντισταθμιστικής θέσης σε άλλο νόμισμα. Μπορείτε να πωλήσετε τη συμμετοχή σας σε αυτό το αμοιβαίο κεφάλαιο κάθε (εργάσιμη) ημέρα κατά την οποία γίνεται υπολογισμός της αξίας των μεριδίων, κάτι που για το συγκεκριμένο αμοιβαίο κεφάλαιο γίνεται καθημερινά. Το αμοιβαίο κεφάλαιο δεν έχει ως στόχο να σας προσφέρει μέρισμα. Θα επανεπενδύει όλα τα κέρδη.